- Advertisement -
- Advertisement -

Related

Winton ökar risk och aktie-exponering

Industry Report

- Advertisement -

Stockholm (HedgeFonder.nu) – För en tid sedan redogjorde HedgeFonder.nu för hur världens största CTA- förvaltare hade presterat under andra kvartalet 2013 och ställde detta i relation till det underliggande risktagandet för respektive förvaltare. I artikeln framkom att Winton hade ett betydligt lägre risktagande än jämförelsegruppen med en realiserad volatilitet på endast 7.7% för Wintons futures fond de senaste 24 månaderna, nu vittnar förändringar hos förvaltaren om att historiskt låga volatilitetsnivåer kan vara ett minne blott.

Enligt nyhetsbyrån Reuters har Winton, som årligen investerar ca. 30 miljoner dollar på forskning och utveckling, gjort förändringar i en av sina kvantitativa hedgefonder för att öka risken och därmed förhoppningsvis avkastningen.

Efter en översyn av sin ”Evolution” fond, som idag förvaltar ca. 40 miljoner dollar och där förvaltaren först implementerar nya forskningsresultat, har Winton beslutat att Evolution fonden fortsättningsvis skall ha en aktie-allokering på motsvarande 40%, detta skall jämföras med en aktie-allokering på 20% i futures fonden. Evolution handlar också till en högre mål-volatilitet på 12% jämfört med 10% för futures fonden.

I en kommentar säger Winton’s CIO, Matthew Beddall, att allokeringen till aktier i Evolution ligger närmare vad Winton anser vara en optimal allokering. Skulle Evolution överprestera futures fonden tror Beddall att investeringar kommer flyttas från den sistnämnda till den förstnämnda. Hittills i år har så varit fallet då Evolution är upp 7.34% sedan årets start per den 24e juli, motsvarande uppgång för Futures Fonden var 4.62%.

Subscribe to HedgeBrev, HedgeNordic’s weekly newsletter, and never miss the latest news!

Our newsletter is sent once a week, every Friday.

Jonathan Furelid
Jonathan Furelid
Jonathan Furelid is editor and hedge fund analyst at HedgeNordic. Having a background allocating institutional portfolios of systematic strategies at CTA-specialist RPM Risk & Portfolio Management, Mr. Furelid’s focus areas include sytematic macro and CTAs. Jonathan can be reached at: jonathan@hedgenordic.com

Latest Articles

Three Danish Hedge Funds Recognized by the Hedge Fund Journal

Three Danish hedge funds have been recognized at the 2025 Hedge Fund Journal CTA and Discretionary Trader Awards. Two funds managed by Danske Bank...

Private Equity in Transition: Challenges and Opportunities

Private equity has matured into a mainstream – if not cornerstone – allocation for institutional investors. Following years of record fundraising and valuation expansion,...

Formue Highlights Private Credit’s Role in New Economic Era

Nordic wealth manager Formue has long prided itself on delivering institutional-grade investment solutions to high-net-worth individuals. As global economic conditions shift, Formue sees an important role...

Chelonia Select Builds on Solid 2024

Stock-picking hedge fund Chelonia Select is off to a strong start in 2025 with an 8.3 percent gain through the end of May, building...

CABA Capital Expands the Flex Series

Danish fixed-income boutique CABA Capital has launched the third vintage of its leveraged, closed-end fixed income strategy: CABA Flex3. The fund aims to deliver...

Aegon AM Launches Capital Call Finance Fund

Aegon Asset Management has launched the Aegon Capital Call Finance Fund, providing institutional investors with access to the capital call finance market – a...

Allocator Interviews

In-Depth: High Yield

Voices

Request for Proposal

- Advertisement -
HedgeNordic
Privacy Overview

This website uses cookies so that we can provide you with the best user experience possible. Cookie information is stored in your browser and performs functions such as recognising you when you return to our website and helping our team to understand which sections of the website you find most interesting and useful.