- Advertisement -

Related

Alphametrix sagan snart slut?

- Advertisement -

Stockholm (HedgeNordic.com) – Chicago-baserade Alphametrix Group, en av de största plattformarna för alternativa investeringar, har hamnat i stora bekymmer sedan det i mitten på oktober månad uppdagats att företaget inte haft likvida medel att betala ut fasta och resultatbaserade arvoden till sina underliggande förvaltare.

Som en följd av detta har den övervakande myndigheten, National Futures Association (NFA), beordrat företaget att återbetala motsvarande 600.000 dollar i ersättning för uteblivna betalningar före den 1 november varpå all handel i underliggande fonder annars skulle upphöra.

Enligt ett uttalande från Alphametrix under torsdagen i förra veckan tillkännagavs att man, på grund av stora uttag av pengar ur underliggande fonder, kommer inleda en kontrollerad likvidering av dessa eftersom förvaltarna inte kan handla sina respektive strategier effektivt med de medel som finns kvar. Man sade vidare att det är i alla investerares intresse att fonderna slutar handlas per den sista oktober. För de investerare som inte redan tagit ut sina pengar är det Alphametrix avsikt att återbetala 90% av tillgångarna den 21 november 2013. Återstoden skall betalas efter att en slutlig revision genomförts.

Enligt en talesman för Alphametrix kommer den vanligtvis så välbesökta Alphametrix konferensen i Miami Beach fortfarande äga rum och företaget kommer fortfarande tillhandahålla tjänster inom risk, research och event. Huruvida företagets managed account plattform fortfarande kommer existera återstår att se.

Bild: (c) Kreuznacher Zeitung—pixelio.de 

Subscribe to HedgeBrev, HedgeNordic’s weekly newsletter, and never miss the latest news!

Our newsletter is sent once a week, every Friday.

HedgeNordic Editorial Team
HedgeNordic Editorial Team
This article was written, or published, by the HedgeNordic editorial team.

Latest Articles

HSBC’s Three Decades of Building Hedge Fund Portfolios

Hedge fund investing has become increasingly institutionalized and resource-intensive, requiring access to specialized managers alongside deep due diligence, portfolio construction, risk management, and ongoing...

The Benefits of Multi-Manager Portfolios in CTA Investing

At first glance, CTA investing can appear deceptively homogeneous. Many managers trade the same liquid futures markets and rely on systematic, trendfollowing models that...

Why Some Nordic Allocators Prefer Multi-Strategy Hedge Funds

Many institutional allocators spend years building portfolios of single-strategy hedge funds across different asset classes, geographies, and investment styles. Yet there is also a...

Allocators Seek Sharpe, Not Spectacle When Opting for Multi Managers

Global allocators are once again paying closer attention to multi-strategy and multi-manager hedge fund solutions. But unlike the years before the financial crisis, the...

Swiss Family Office Seeks $5 Million Allocation to Liquid Alternatives

A Swiss family office is seeking to allocate $5 million to liquid alternative investment strategies, including hedge funds, managed futures, commodities, and funds providing...

OP’s R2 Crystal Sees Stronger Case for Hedge Funds

For much of the past decade, hedge funds struggled to compete against strong beta-driven markets fueled by ultra-low interest rates and abundant liquidity. But...

Allocator Interviews

In-Depth: Diversification

- Advertisement -

Voices

Request for Proposal

- Advertisement -