- Advertisement -

Related

Brummer Multi Strategy slutade året på plus

- Advertisement -

Stockholm (HedgeFonder.nu) – Brummerfamiljens fond-i-fond-produkt Brummer Multi Strategy landade helåret 2011 på en – efter omständigheterna – dräglig avkastningsnivå om +3,03%, efter en avslutande uppgång på 0,66% under december.

Främsta bidragsgivare till årsavkastningen var denna gång tech-fonden Manticore, som på senare tid stängt stockholmskontoret och helt fokuserat på det amerikanska teamet som lyckats mycket väl med sin förvaltning. Manticore steg med hela 21,43% under året, vilket kan jämföras med fondens jämförelseindex MSCI World NDTR som under samma period backade -5,49%.

En av de övriga dominerande bidragsgivarna under året var också stabila macrofonden Nektar, som kunde stänga böckerna för 2011 med en uppgång på 7,60%. Nektar har en genomsnittlig årsavkastning sedan start på 12,66%, men med tanke på de utmaningar som funnits på såväl micro- som macronivå under året kan man nog tänka sig att förvaltarteamet ändå känner sig tämligen nöjda med detta resultat.

Gamla trotjänarna på Zenit lyckades inte leverera ett positivt resultat under året, utan landade på -4,01%. Även ett par av nytillskotten i Brummer-gruppen hade det besvärligt, så som Orvent (-7,29%) och de f.d. Goldman Sachs-förvaltarna på Benros (-1,7%, est.).

Brummer Multi Strategy har en genomsnittlig årsavkastning på 8,28% sedan start med en standardavvikelse på låga 4,42% och låg korrelation till de flesta tillgångsslag. Sharpe-kvoten uppgår till 1,35%. Fondförmögenheten uppgick till ca 29,8 miljarder SEK per 30 november 2011.

Bild: (C) Sebastian Kaulitzki—Fotolia.com

Subscribe to HedgeBrev, HedgeNordic’s weekly newsletter, and never miss the latest news!

Our newsletter is sent once a week, every Friday.

HedgeNordic Editorial Team
HedgeNordic Editorial Team
This article was written, or published, by a member of the HedgeNordic editorial team.

Latest Articles

The Illusion of Longevity: Why Averages Mislead in Hedge Fund Survival

Longevity is not a defining feature of the hedge fund industry. Wide performance dispersion, impatient capital, and a high fixed-cost base create a fragile...

Elo’s Slow-Moving Hedge Fund Portfolio Built Around Access

Soon after Kari Vatanen joined Finnish pension insurer Elo as Head of Asset Allocation and Alternatives, he praised the team behind the firm’s hedge...

The New Coda: From Intuition to a Unified Investment Process

Peter Andersland is best known in the Nordic hedge fund space as the co-founder of Sector Asset Management, where he remains a shareholder. While...

When Diversification Fails: Qblue’s Case for Alternative Risk Premia

The notion that a traditional 60/40 portfolio offers meaningful diversification has long been questioned by practitioners. When implementing the Total Portfolio Approach at Danish...

Tidan NOVA Profiting from Volatility Skew as Market Participants Seek Protection

Tidan Capital’s evolution into a multi-strategy platform reflects a broader effort to deliver complementary sources of alpha, with its NOVA strategy serving as a...

Extracting Alpha from the Factor Zoo Through Systematic Investing

There are multiple ways to approach equity investing and, ultimately, the pursuit of alpha. While many strategies rely on market direction or discretionary stock...

Allocator Interviews

In-Depth: Diversification

- Advertisement -

Voices

Request for Proposal

- Advertisement -